Quando os eleitores da Califórnia aprovaram a Proposta 64 em novembro de 2016, o Golden State tornou-se efetivamente a maior jurisdição do mundo a legalizar a venda recreativa e o uso de cannabis. Em 1º de janeiro deste ano, quando as vendas recreativas foram legalizadas, políticos, cobradores de impostos e empresários já enxergavam o verde. O estado estima que arrecadará $600 milhões em impostos com as vendas de cannabis. E não termina aí.
De acordo com a BDS Analytics, uma empresa de pesquisa independente, o mercado de cannabis da Califórnia em 2018 será de $3,7 bilhões. Isso é apenas um pouco menos do que a estimativa de $4,2 bilhões para todo o Canadá fornecida pelo Escritório de Orçamento do Parlamento Canadense na preparação para sua legalização total.
Uma diferença importante entre a Califórnia e o Canadá, no entanto, é muito evidente: a Califórnia é um estado e o Canadá é um país. As leis federais ainda proíbem a venda e a posse de cannabis em estados como Califórnia, Colorado e Oregon e, portanto, ainda tornam ilegal que bancos regulamentados pelo governo federal prestem serviços a empresas de cannabis. A lei bancária canadense, por outro lado, permitirá que os bancos aceitem empresas de cannabis como parceiras imediatamente.
Essa situação nos EUA é exacerbada pelo procurador-geral dos EUA, Jeff Sessions, que não é amigo da maconha, que anunciou em janeiro que os promotores federais teriam luz verde para reprimir os bancos que lidam com clientes de maconha.
Como os bancos devem cumprir a lei federal para serem elegíveis para o apoio da Federal Deposit Insurance Corporation, para garantir os depósitos e dar segurança aos investidores, há pouco incentivo para um banco concordar em aceitar um dispensário de cannabis como cliente.
Uma solução, portanto, é certamente necessária. Os proprietários de empresas precisam ter certeza de que poderão depositar legalmente seus ganhos em bancos credenciados e não manter pilhas de dinheiro em mãos, e os bancos precisam ter clareza de que podem contratar livremente com esses clientes. O estado precisa de soluções bancárias para o boom da cannabis.
Correção pública ou privada?
Digite os políticos astutos em Sacramento. Mais especificamente, o tesoureiro estadual John Chiang, candidato a governador em 2018. No final do ano passado, ele encarregou o Grupo de Trabalho de Cannabis Banking para desenvolver soluções que agradassem empresários e autoridades.
Enquanto algumas das soluções oferecidas foram úteis e traçaram um caminho a seguir, outras buscaram apenas criar um caminho para o lucro dos cofres do Estado da Califórnia. Uma proposta delineava como os agentes da autoridade tributária da Califórnia dirigiriam veículos blindados, coletando pessoalmente impostos e pagamentos de taxas em dinheiro dos dispensários. A ótica dos agentes do governo que coletam pilhas de dinheiro das empresas não precisa ser explicada aqui. Outro teria aberto um diretório online de cada negócio de cannabis, incluindo pagamentos de impostos esperados e métodos de entrega recomendados, que os funcionários do estado poderiam acessar. Isso também não teria resolvido muito.
Por último, e de forma mais atroz, o grupo de trabalho recomendou um banco público dedicado exclusivamente aos interesses da cannabis, de propriedade dos contribuintes e operado por burocratas e políticos do estado. Do ponto de vista do consumidor e do contribuinte, isso soa como um desastre esperando para acontecer, não apenas por causa da notória má administração dos fundos públicos pelo estado, mas também por causa do risco final para os contribuintes. Um banco de maconha público grande demais para falir não é algo pelo qual os californianos comuns deveriam estar presos.
Felizmente, o último projeto de lei da Assembléia Legislativa, SB-930, omite a maioria dessas propostas e permite soluções privadas.
Em sua forma atual, o projeto de lei permitiria a formação de bancos privados de licença limitada de cannabis e cooperativas de crédito. Esses bancos teriam permissão para negociar apenas com empresas de cannabis, permitindo-lhes pagar legalmente aos fornecedores, contrair empréstimos e pagar seus impostos no final do ano. Os bancos seriam licenciados pelo Estado da Califórnia e dariam pelo menos uma cobertura legal modesta aos empresários envolvidos no comércio legal de cannabis.
Essa é uma boa notícia para empresários, consumidores e reguladores. Ter esse nível de clareza e infraestrutura em vigor aliviaria muitas preocupações e ajudaria a estabelecer as bases para uma fácil replicação em outros estados. Até agora, lugares como Washington e Colorado contaram com cooperativas de crédito locais e bancos comunitários para suas necessidades bancárias de cannabis, mas essas instituições podem interromper seus serviços se os promotores federais começarem a derrubar as portas dos dispensários.
Esperava-se que o projeto de lei da Califórnia fosse aprovado pelo Comitê de Apropriações do Senado em maio, com pouca oposição. Isso seria um grande alívio para os californianos comuns, sejam eles consumidores, empresários ou contribuintes.
Mas isso não é o fim da luta pelo comércio legal de cannabis na Califórnia. A banca é apenas uma preocupação. De acordo com a Prop. 64, as jurisdições locais podem implementar seus próprios regulamentos e proibições de cannabis. Alguns lançaram impostos extensivos no nível do condado e encargos adicionais que certamente criarão competição entre as jurisdições.
O que continua a ser importante no geral é que seja apresentada uma solução que dê a máxima manobrabilidade aos empresários e consumidores. Não há razão para restringir tanto o mercado legal a ponto de os compradores de cannabis mais uma vez recorrerem ao mercado negro.
Vamos esperar que os legisladores da Califórnia sigam com uma proposta modesta para oferecer serviços bancários legítimos.
